近日，普益集團(tuán)發(fā)布《2020中國中產(chǎn)家庭資產(chǎn)配置白皮書》，重新定義了我國中產(chǎn)家庭的標(biāo)準(zhǔn)及其資產(chǎn)配置的需求和方向。

　　《白皮書》顯示，我國經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展促進(jìn)了居民財(cái)富規(guī)模的持續(xù)增長，中產(chǎn)階層正在以前所未有的速度崛起，成為我國社會生產(chǎn)和消費(fèi)的主力軍。繼高凈值客群之后，中產(chǎn)客群也成為了我國財(cái)富管理市場的重要力量。

中產(chǎn)家庭特征與財(cái)富畫像

　　年輕態(tài)、高學(xué)歷、低生育率

　　白皮書研究的是中產(chǎn)家庭的資產(chǎn)配置，所以通過可投資資產(chǎn)的高低來對中產(chǎn)家庭進(jìn)行界定。通過分析，“家庭年可投資資產(chǎn)在10萬-600萬之間的家庭” 即為我國最新中產(chǎn)家庭。

　　# 家庭特征 #

　　★ 年輕態(tài)：中產(chǎn)家庭的年齡分布主要在26-55歲之間，其中26-35歲年輕中產(chǎn)家庭占比超4成，總體平均年齡37歲。

　　★ 高學(xué)歷：中產(chǎn)家庭本科學(xué)歷占比近半，碩士研究生及以上學(xué)歷占比達(dá)32.11%。

　　★ 低生育率：有過半數(shù)的中產(chǎn)家庭育有1孩，僅有兩成家庭育有2孩，26-30歲年齡段中有過半的中產(chǎn)家庭未生育子女。

　　值得注意的是，中產(chǎn)家庭整體較為重視子女教育，約四成家庭的年子女教育支出占家庭年收入的5%-15%。

　　# 財(cái)富畫像 #

　　★ 年收入在20萬元及以下的中產(chǎn)家庭占比最高，達(dá)43.05%;

　　★ 年收入在20-50萬元的中產(chǎn)家庭也占較高比例，為35.70%，

　　★ 年收入在50-100萬的中產(chǎn)家庭占比為13.52%;

　　★ 100萬元以上收入段中產(chǎn)家庭占比較低，合計(jì)為7.73%。

　　據(jù)統(tǒng)計(jì)，六成以上中產(chǎn)家庭年可投資資產(chǎn)集中在10萬-30萬區(qū)間，全部中產(chǎn)家庭平均年可投資資產(chǎn)50.76萬元。

中產(chǎn)家庭資產(chǎn)配置現(xiàn)狀分析

　　開支增多、規(guī)劃不足、結(jié)構(gòu)不佳

　　隨著近年來宏觀經(jīng)濟(jì)與政策環(huán)境不斷變化，中產(chǎn)家庭財(cái)富配置難度增大，且由于個(gè)人精力與專業(yè)知識不足， 中產(chǎn)家庭資產(chǎn)配置困難重重。

　　(1)資產(chǎn)配置理念不成熟

　　約有7%左右的中產(chǎn)家庭不愿接受本金損失，近一半家庭對凈值化資管產(chǎn)品的運(yùn)作較擔(dān)憂。

　　(2)長期項(xiàng)目支出配置規(guī)劃不足

　　26-35歲家庭普遍在子女教育、養(yǎng)老、醫(yī)療等長期項(xiàng)目支出配置方面缺少全面規(guī)劃。

　　(3)資產(chǎn)配置結(jié)構(gòu)不合理

　　住房資產(chǎn)占比平均高達(dá)52.33%，金融資產(chǎn)中存款及銀行理財(cái)?shù)裙淌疹愘Y產(chǎn)配比高，金融資產(chǎn)配置結(jié)構(gòu)有待優(yōu)化。

　　(4)養(yǎng)老、醫(yī)療規(guī)劃不足

　　過半中產(chǎn)家庭年均保費(fèi)開支不足家庭年收入的一成，家庭全員保險(xiǎn)配置率不高，但提高保險(xiǎn)配置比例意愿明顯。

中產(chǎn)家庭金融資產(chǎn)配置方向

　　分散投資、科學(xué)配置

　　《白皮書》建議，中產(chǎn)家庭需確立合理的資產(chǎn)配置目標(biāo)、進(jìn)行多元化資產(chǎn)配置、優(yōu)化金融資產(chǎn)配置結(jié)構(gòu)、并選擇專業(yè)的財(cái)富服務(wù)機(jī)構(gòu)。

　　未雨綢繆

　　家庭財(cái)富配置目標(biāo)的設(shè)置應(yīng)當(dāng)綜合考慮短、中、長期財(cái)務(wù)目標(biāo)，尤其是對于子女教育、退休養(yǎng)老、健康醫(yī)療等目前未被充分合理規(guī)劃的長期項(xiàng)目。

　　強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)意識

　　中產(chǎn)家庭應(yīng)當(dāng)明確的是財(cái)富增值的前提是財(cái)富保全，因此中產(chǎn)家庭需首先構(gòu)建家庭基礎(chǔ)保障。

　　進(jìn)行多元化資產(chǎn)配置

　　把握宏觀政策趨勢，房產(chǎn)投資價(jià)值有所下降，應(yīng)樹立資產(chǎn)配置理念。在當(dāng)下經(jīng)濟(jì)政策環(huán)境下，單一資產(chǎn)投資占優(yōu)情形不復(fù)存在，多元資產(chǎn)配置成必然。

　　優(yōu)化資產(chǎn)配置結(jié)構(gòu)

　　要確立整體配置邏輯，通過分散投資，實(shí)現(xiàn)安全性、流動性與收益性三大目標(biāo)統(tǒng)一。

　　專業(yè)、科學(xué)的配置方式

　　金融資產(chǎn)配置是專業(yè)性相對較強(qiáng)的領(lǐng)域，中產(chǎn)家庭可委托專業(yè)人士和機(jī)構(gòu)，合理設(shè)計(jì)專業(yè)化與個(gè)性化的資產(chǎn)配置方案，更好地滿足自身資產(chǎn)配置需求。

優(yōu)化資產(chǎn)配置的終極秘訣

　　配置第二身份

　　大流行強(qiáng)化了公民身份作為一種資產(chǎn)類別的重要性，對發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體的高凈值人群與中產(chǎn)家庭來說，第二身份也將不再是一種奢侈品，而變成了必需品。

　　一個(gè)高含金量的第二身份，其具備的全球通行、資產(chǎn)分配、稅務(wù)規(guī)劃、教育捷徑等優(yōu)勢能為生活提供多一份選擇，多一份保護(hù)。成為擁有“多重身份”的“世界公民”不僅更加安全，也是保護(hù)財(cái)富的重要策略之一。

　　合理的稅務(wù)規(guī)劃、優(yōu)化資產(chǎn)配置結(jié)構(gòu)、分散投資，不論對于富人還是中產(chǎn)階層都是一種明智的選擇，也是進(jìn)行資產(chǎn)配置不可忽視的一步。

　　無論當(dāng)下的環(huán)境怎樣變化，通過投資入籍獲取第二身份的背后，都是富人或者中產(chǎn)階級的遠(yuǎn)見卓識與深謀遠(yuǎn)慮，是他們對于精英教育、財(cái)富保障、事業(yè)拓展的全球化布局思維，這是疫情過后依舊不會變化的。